Panel veri modellerinde bir grup içindeki standartlaştırılmış bağımlı değişken?

Tanımlayıcı grupta bağımlı bir değişkenin standardizasyonu anlamlı mı?

Aşağıdaki çalışma belgesi (Yasal Amazon'da ormansızlaşma yavaşlaması; Fiyatlar veya Politikalar ?, pdf ) Brezilya'daki genel politika değişikliğinin ormansızlaşma üzerindeki etkisini analiz etmek için standartlaştırılmış bir bağımlı değişken kullanır.

Standardizasyon aşağıdaki gibi yapılır:

$$Y^{new}_{it} = \frac{Y_{it} - \overline{Y_i}}{sd(Y_{it})}$$

Yazarlar, bunun "belediyelerdeki ormansızlaşma artışlarındaki göreli farklılıkları dikkate almaya" hizmet ettiğini iddia ediyorlar. Yazarlar bu vesile ile panel verileri için bir FE tahmini (sayfa 12) kullanmaktadır. Yeni yasadan sonraki her yıl için bir Politika Sonrası kukla dahil.

• Bağımlı değişken bu şekilde standartlaştırılmışsa katsayılar nasıl yorumlanmalıdır?
• Grubun / belediyenin zaman içinde daha düşük değişiklikler yaşadığı gözlemlere daha yüksek değerler verdiği için standardizasyon alışılmışın dışında mı?

aşağıdaki bağlantıdaki cevap ilk soru için biraz yardımcı olabilir. Standartlaştırılmış bağımlı değişken ve standartlaştırılmamış bağımsız değişken

İkinci soruda: Sezgisel olarak, standart sapmanın daha düşük olduğu gruplara daha fazla ağırlık vermek istersiniz, çünkü o zaman değerler bu grup için çok fazla atlamaz ve bu nedenle gerçek değeri daha fazla temsil eder.